• 欢迎光临富优迪科技!
  • 设为首页 设为首页 收藏 收藏本站
  • 首页
  • 业界聚焦
  • 互联网络
  • 热点专题
  • 科技前沿
  • 风云人物
  • 媒体动态
  • 产业经济
  • 移动通信
  • 数码电子
  • 科技创新网_互联网科技资讯门户|电子|通信|数码|信息安全
    科技创新网 > 业界聚焦 >
  • 聚焦 家族办公室行业标准“呼之欲出”VFO或可解征信难题

  • 发布时间:2019-09-11 21:45
  • 4.09K
  •   家族办公室监管法律法规不完善,相关业务标准规范缺位,且没有相关的行业征信,将影响家族办公室行业的良性发展,同时也可能影响到家族客户权益保护的有效落实。

      近年来,频繁暴雷的P2P行业中,竟然有些机构P2P悄悄“变身”成为了家族办公室!这样的“家族办公室”真能获得高净值客户的信任吗?这种挂羊头卖狗肉的事难道没人管了吗?面对复杂的家族办公室生态环境,没有行业标准以作鉴别,没有征信供可追溯,给家族挑选家族办公室和外包服务商带来了更多挑战。

      多位业内人士跟《家族办公室》讨论P2P转型家族办公室现象时,对FO行业的“鱼龙混杂”颇有感触。尽管家族办公室行业在国内经过好几年的发展,从业人员和业务水平得到了一定的发展,但总体而言,整个行业依旧处于野蛮生长的“无规则、无标准、无监管”的“三无”阶段。

      目前,监管部门对家族办公室还没有给出定义,不少打着家族办公室的幌子的机构,实际上要么是银行的金融产品销售机构,要么就是资产投资管理机构,甚至有的家族办公室想方设法将自己关联公司的项目,经过层层嵌套和多重股权设计包装成私募基金,然后引导客户去购买这样的基金。

      德国最大家族办公室Spudy的创始人Jens Spudy认为,直接进行资金运作的“家族办公室”都不能被称为家族办公室,因为他们要么和资产管理属于同一阵营,要么依靠资产管理的提成为生,和客户存在潜在的利益冲突,很难为客户提供真正独立的财富管理咨询。

      Spudy认为,真正的家族办公室在涉及核心业务——资产管理方面时,应该将自己明确定义为介于资产投资运作机构和客户之间、完全代表客户利益的中间人。换句话说,家族办公室应该从客户利益出发,运用自己的专业知识,为客户提供关于第三方资产配置方案的全面客观分析,最后由客户来决定选择何种资产配置。

      民生银行私人银行部创始人、副总裁李文认为,家族办公室定义应该包含两个方面,一是家族规划,二是解决风险。他认为,家族办公室还存在很多挑战,其专业性、综合能力,尤其是解决企业问题的能力,一定是集合了各方面专家优势的。

      与《家族办公室》的交流过程中,不少真正在做家族办公室业务的从业人士强烈建议,应尽快制定家族办公室领域的行业准入标准。建立评判标准后,有服务资质的家族办公室就可以脱颖而出,那些“伪家族办公室”的生存空间就会越来越小,要么被淘汰要么逐渐正规化。

      也有不少家族客户和行业人士希望,可以出现一个系统,把家族办公室需要的服务集中起来,由第三方进行尽职调查,形成行业征信,让家族和家族办公室可以缩短采购路径,一站式的找到自己所需的服务。

      据悉,惠裕全球家族智库发布了基于TechFin自主研发的数字虚拟家族办公室iMatch系统,这是中国本土家族办公室行业首个数字虚拟家族办公室平台。该平台基于服务及征信的这种理念,有望形成一种产品标准,并把产品标准推之于行业逐渐形成行业标准。有助于推动家族办公室行业的规范健康发展,优化家族办公室行业发展环境,提高行业形象和公共影响力。

      据介绍, 目前该虚拟家族办公室平台的外置系统前端是一个可以拿到客户需求的问卷体系,能够形成并给予报告,此后。需要对客户进行线下的面对面的咨询,然后才能进入到服务环节。从系统上来讲,截止于报告就完成了线上的服务。系统的后端是对行业服务供应商的供应链管理,基于对他们服务的了解,模块化并推向客户,这个过程就是我们讲的征信,并在未来的服务过程当中进行追踪,干预。

      FOTT数字虚拟家族办公室平台首席执行官陈文君表示,构建FOTT虚拟家族办公室系统的初心是撮合市场,使得前端能够理解家族的需求,后端能够理解服务供应商的优势,能够让供应商打造低频又高速化的非应答型的服务,服务更安全、利润更好,形成一个充满活力和信任的VFO(虚拟家族办公室)生态系统。

      建立行业标准是家族办公室生态走向成熟迈出关键的步骤,但家族办公室如何定义如何监管,还需要管理部门进一步明确。在这方面,华人财富管理热地香港和新加坡的经验值得借鉴。

      在香港,如果家族办公室只服务自己的家庭成员,或者面向家族以外客户,但并不在香港境内提供投资顾问服务,也可以豁免香港证监会(SFC)的监管。但如果在香港对外提供投资顾问服务或资产管理服务,则受到香港证监会的监管,并需取得相关的业务牌照。这种取得监管牌照的机构,也具有更高的信誉。

      在新加坡,金融管理局(MAS)在家族办公室监管方面颇有经验。MAS免除单一家族从事基金管理和金融活动的监管和许可要求。新加坡金融管理局不会向单一家族办公室发放执照或对其进行监管,但多家族办公室仍然需要注册和受到监管。

      值得注意的是,如果家族办公室监管法律法规不完善,相关业务标准规范缺位,且没有相关的行业征信,将影响家族办公室行业的良性发展,同时也可能影响到家族客户权益保护的有效落实。

      有国内专业人士建议,监管机构应该对家族办公室的执业进行严格法律规范。对于没有站在客户立场、未尽勤勉责任给客户造成巨额损失的家族办公室,应当有相应的监管机构或者行业系统平台,对其采取惩戒措施和设立客户保护赔偿机制,例如进入行业黑名单、取消行业资质、暂停家族办公室业务、设立家族办公室责任保险制度等。

      举个例子,美国证券交易委员会 (SEC) 在 2008年Madoff 等涉及个人投资的丑闻曝光以后,大力加强了对投资顾问公司的监管力度,包括对家族办公室的管理。多家族办公室由于涉及公众客户提供投资建议,被美国证监会(SEC)要求注册为投资顾问(Investment Adviser),并受到《1940年投资顾问法案》(Investment Advisers Act of 1940)的监管。SEC 要求投资顾问必须把客户的利益置于投资顾问自身利益之上。此外,如果许多富人和家族办公室在使用外包投资官,也需要确认该CIO是否获得SEC认证的受信人。如果外包CIO是SEC“注册投资顾问”,那么他们可能是更好的CIO。

      另一方面,单一家族办公室通常不必向美国证券交易委员会注册为投资顾问,或者报告他们管理了多少财富。如果他们只为家族成员管理钱,就免除投资顾问规则。但是,如果单一家族办公室发展成为私人多家族办公室,就必须受到SEC的监管。比如,经过多年发展,洛克菲勒家族办公室已成为在美国证券交易委员会(SEC)注册的投资顾问公司,向高净值个人、其他家族和全球机构等提供全面的金融服务。返回搜狐,查看更多

    上一篇:【聚焦】应对行业不利局面这家龙头纸企有高招!
    下一篇:蓝深远望重装亮相2019世界物联网博览会聚焦新型智慧城市社会综合治理和信息安全
  • 图说天下
    首页 | 免责声明 | 业界聚焦 | 互联网络 | 热点专题 | 科技前沿 | 风云人物 | 媒体动态 | 产业经济 | 移动通信 | 数码电子 |
  • Copyright©2008-2018 富优迪科技(www.fudsi.com)版权所有 All rights reserved
    本站部分文章、图片源自网络或网友自主发布,不代表本站观点,如有版权问题请及时联系我们删除。